Skattefri porteføljeaktier ved aktieombytning

Spørger ønskede bekræftelse på den skattemæssige behandling af A- og C-aktier i et nordisk selskab, der planlægger en børsnotering af deres B-aktier. Spørger ville efter noteringen eje under 10% af aktiekapitalen i form af A- og C-aktier. Skatterådet bekræftede, at disse aktier kan anses som skattefri porteføljeaktier, og at en eventuel konvertering til B-aktier først udløser skattepligt på konverteringstidspunktet.

Faktiske forhold

• Spørger er et dansk selskab, der ejer under 10% af aktierne i et nordisk selskab.
• Det nordiske selskab er et holdingselskab med datterselskaber i flere lande.
• Kapitalen består af A- og B-aktier med forskellige stemmerettigheder.
• Selskabet planlægger notering af B-aktierne på en multilateral handelsfacilitet.
• Forud for noteringen ændres vedtægterne, så der oprettes C-aktier.
• Spørger vil eje C-aktier og eventuelt A-aktier efter noteringen.

Spørgers opfattelse

• A- og C-aktierne opfylder betingelserne for skattefri porteføljeaktier efter Aktieavancebeskatningsloven § 4 C, da de ikke er optaget til handel og Spørger ejer under 10% af aktiekapitalen.
• En eventuel konvertering af A- og C-aktier til B-aktier vil først udløse skattepligt på konverteringstidspunktet.

Skattestyrelsens indstilling

• Skattestyrelsen var enig i Spørgers opfattelse.
• Da A- og C-aktierne ikke er optaget til handel, og Spørger ejer under 10% af kapitalen, er betingelserne i Aktieavancebeskatningsloven § 4 C opfyldt.
• Et eventuelt skift af skattemæssig status efter Aktieavancebeskatningsloven § 33 A vil først ske ved konverteringen til B-aktier.

Skatterådets afgørelse

• Skatterådet tiltrådte Skattestyrelsens indstilling og begrundelse.