Beskatning af Restricted Performance Shares

Ligningsrådet bekræftede, at deltagere i en Restricted Performance Share ordning beskattes af aktierne på vestingtidspunktet, hvor aktierne tildeles, under forudsætning af fortsat ansættelse. Ordningen indebærer, at medarbejderne har mulighed for at modtage aktier, hvis foruddefinerede mål opnås, og der er en efterfølgende vestingperiode, hvor retten til aktierne fortabes ved opsigelse. Retten til aktier bortfalder dog ikke ved dødsfald. Ved vesting overdrages aktierne, og medarbejderne får almindelige aktionærrettigheder. Det specifikke spørgsmål drejede sig om beskatningstidspunktet for aktier, der vester i februar 2016 og februar 2018. Ligningsrådet fandt, at beskatning sker på disse vestingtidspunkter.

Faktiske forhold

• Koncernen ønskede at etablere et incitamentsprogram baseret på betingede aktier (Restricted Performance Shares).
• Medarbejdere kunne modtage aktier, hvis fastsatte mål blev opnået.
• Efter målopfyldelse fulgte en vestingperiode, hvor retten til aktier kunne fortabes ved opsigelse.
• Ved vestingperiodens udløb overdrages aktierne til medarbejderne.
• Programmet skulle tilbydes på enslydende vilkår i alle lande, men spørgsmålet omhandlede kun de danske deltageres skattemæssige forhold.
• Performancemålene var knyttet til EBIT og Cash Flow resultater.

Tidslinje

• Januar/februar 2013: Nøgletal og deltagere fastsættes.
• Marts 2013: Programmet godkendes på generalforsamlingen.
• Primo april 2013: Medarbejderne informeres om programmet.
• Marts/april 2014: Performancemål evalueres, og antal aktier fastlægges.
• Medio februar 2016: 50% af aktierne vester.
• Medio februar 2018: De resterende 50% af aktierne vester.

Spørgers argumentation

Spørger mente, at beskatningen skulle ske på vestingtidspunktet (februar 2016 og februar 2018), da kravet om fortsat ansættelse udskyder retserhvervelsen. Spørger henviste til SKM2007.786.SR og SKM2009.749.SKAT vedrørende betydningen af en 3-årig periode for udskydelse af retserhvervelsen. Spørger argumenterede for, at en vestingperiode på 2 år og 10 måneder også burde være tilstrækkelig til at udskyde retserhvervelsen, særligt i lyset af proportionalitetsbetragtninger og praktiske hensyn vedrørende koordinering med årsregnskabsmeddelelser.

SKATs begrundelse

SKAT henviste til Statsskatteloven § 4 c og Ligningsloven § 16, stk. 3 vedrørende beskatning af løn og aktier i ansættelsesforhold. SKAT fremhævede, at beskatning sker på det tidspunkt, hvor der er erhvervet endelig ret til vederlaget, men at suspensive betingelser kan udskyde retserhvervelsen. SKAT lagde vægt på, at medarbejdernes frivillige opsigelse ikke nødvendigvis er under deres fuldstændige kontrol, og at det tidsmæssige perspektiv også spiller en rolle, jf. SKM2007.786.SR. På baggrund af praksis var det SKATs vurdering, at beskatning skulle ske i februar 2016 og februar 2018.

Skatterådets afgørelse

Skatterådet tiltrådte SKATs indstilling og begrundelse, hvilket betyder, at deltagerne beskattes af 50% af aktierne i februar 2016 og de resterende 50% i februar 2018.