Konvertibelt gældsbrev med anfordringsvilkår

Spørger ønskede bekræftelse på, om et konvertibelt gældsbrev med anfordringsvilkår er omfattet af Aktieavancebeskatningsloven § 1, stk. 3, og om hel eller delvis indfrielse af gældsbrevet behandles som afståelsessum efter samme bestemmelse. Skatterådet bekræftede begge dele. Det omhandlede gældsbrev var på 170.000 kr. med en rente på 7 % p.a. og indeholdt et anfordringsvilkår, der tillod kreditor at opsige gældsbrevet til hel eller delvis indfrielse eller konvertere restgælden til aktier.

Faktiske forhold

• Spørger ejer holdingselskabet Holding ApS.
• Spørger har ydet et anfordringslån på 170.000 kr. til selskabet.
• Lånet ønskes konverteret til et konvertibelt gældsbrev.
• Gældsbrevet er tillagt ret til konvertering i den sidste måned hvert år under gældsbrevets maksimale løbetid.
• Baggrunden er ønsket om større fleksibilitet i forhold til afdrag på gælden.

Spørgers argumentation

• Det afgørende for et konvertibelt gældsbrev er, at det hjemler en fordring og giver ret til at konvertere fordringen til selskabskapital.
• Betaling af forfalden gæld ved anfordring skal behandles som en afståelsessum efter Aktieavancebeskatningsloven § 1, stk. 3.

Skatteministeriets begrundelse

• Det afgørende for anvendelsen af Aktieavancebeskatningsloven § 1, stk. 3 er, at der kan ske konvertering af gæld til aktier.
• Et anfordringsvilkår ændrer ikke på, at der er tale om et konvertibelt gældsbrev omfattet af loven.
• Kontant indfrielse ved anfordring sidestilles med indfrielse på et forhånd aftalt tidspunkt.
• Ligningsloven § 16 b omfatter ikke kontant indfrielse på det forhånd aftalte indfrielsestidspunkt til den på forhånd aftalte indfrielseskurs.

Skatterådets afgørelse

Skatterådet tiltrådte Skatteministeriets indstilling om at besvare begge spørgsmål med "Ja".