Medarbejderaktier og særskilt incitamentsordning

Selskabet ønskede at vide, om en medarbejderaktieordning kunne omfattes af Ligningsloven § 7 A, stk. 1, nr. 2, selvom direktørgruppen enten ikke blev tilbudt at deltage eller blev tilbudt et mindre antal aktier, da de i stedet deltog i en særskilt incitamentsordning baseret på køberetter. Ligningsrådet svarede bekræftende på begge spørgsmål, forudsat at betingelserne i Ligningsloven § 7 A i øvrigt er opfyldt. Det vil sige, at kursværdien af aktierne tildelt i henhold til Ligningsloven § 7 A, stk. 1, nr. 2 fortsat er skattefri for de medarbejdere, der ikke er i opsagt stilling på tidspunktet for fastsættelsen af den årlige tildeling.

Faktiske forhold

• Selskabet havde etableret en medarbejderaktieordning efter Ligningsloven § 7 A, stk. 1, nr. 2.
• Derudover havde selskabet et incitamentsprogram for direktørgruppen i henhold til Ligningsloven § 7 H.
• I 2006 inkluderede selskabet direktørgruppen i ordningen efter Ligningsloven § 7 A, stk. 1, nr. 2 grundet usikkerhed om retstilstanden.
• Selskabet ønskede afklaring om muligheden for at udelukke direktørgruppen fra ordningen efter Ligningsloven § 7 A, stk. 1, nr. 2 ved fremtidige tildelinger.

Medarbejderaktieordningen

• Medarbejderne tildeles aktier for op til 8.000 kr., jf. Ligningsloven § 7 A, stk. 1, nr. 2.
• Aktierne har samme rettigheder som selskabets øvrige aktier.
• Ca. 1.200 medarbejdere tildeles aktier.

Ledelsens ordning

• Omfatter direktionen, forretningsområdeansvarlige direktører, øvrige direktører samt stabschefer.
• Der tildeles køberetter efter Ligningsloven § 7 H.
• Incitamentsprogrammet omfatter op til 4,9 % af den samlede aktiekapital.
• Tildeling sker tre gange (efter offentliggørelse af årsrapporter for 2005, 2006 og 2007).
• Køberetterne kan tidligst udnyttes 3 år efter tildelingen.
• Tildelingen er individuel og afhængig af performance.

Spørgers opfattelse

• Det er en betingelse for skattefritagelse, at alle medarbejdere har mulighed for at deltage i ordningen, så ingen gruppe favoriseres, jf. Ligningsloven § 7 A, stk. 2.
• Begrænsninger fastsat efter almene kriterier kan dog anerkendes.
• Med henvisning til SKM2001.560.LR er det muligt at afskære en ledergruppe, der er omfattet af et andet incitamentsprogram.

SKATs begrundelse

• Hensynet bag betingelsen om adgang for alle ansatte er, at ingen gruppe favoriseres.
• Med henvisning til SKM2001.560.LR kan et medarbejderaktieprogram, der udelukker ledende medarbejdere, anses for etableret i overensstemmelse med Ligningsloven § 7 A, stk. 1, nr. 2.
• Da direktørgruppen deltager i en særskilt incitamentsordning, tilsidesættes hensynet bag betingelsen ikke.