Renteswaps erhvervsmæssig tilknytning og virksomhedsordning

Ligningsrådet har truffet afgørelse om, hvorvidt renteswapaftaler kan anses for erhvervsmæssige og overføres til virksomhedsordningen. Afgørelsen omhandler to renteswapaftaler erhvervet i 2008 med hovedstole på henholdsvis 1.3xx.xxx EURO og 7xx.xxx EURO. Rådet fandt, at aftalerne kan anses for erhvervsmæssige fra og med 2012, svarende til de faktiske EURO-lån, men kan ikke overføres til virksomhedsordningen primo i det år, hvor kontrakten anses for erhvervsmæssig. Overførslen kan foretages ultimo i det pågældende år. Den skattepligtige erhvervsmæssige indkomst skal ikke opgøres som forskellen mellem den negative markedsværdi på overførselstidspunktet og markedsværdien ved ultimostatus. Hvis de eksisterende aftaler ikke kan anses for erhvervsmæssige, vil to nye swapaftaler oprettet i 2017 eller 2018 med tilpassede hovedstole kunne anses for erhvervsmæssige.

Faktiske forhold

• A driver en landbrugsejendom med slagtesvineproduktion, planteavl og skovdrift.
• I 2008 indgik A to renteswapaftaler og tre valutaswapaftaler.
• SKAT afgjorde i 2010, at de to renteswapaftaler og en valutaswapaftale ikke var erhvervsmæssige.
• Fra 2012 har A kun de to renteswapaftaler EURO/EURO.
• Den samlede realkreditgæld i virksomheden var ultimo 2016 ca. 53 mio. kr., hvoraf ca. 36,8 mio. kr. var i EURO.
• Der har siden 2012 været erhvervsmæssig variabel forrentet gæld i EURO svarende til ca. 30 - 40 mio. kr.

Spørgers opfattelse

• Spørger mener, at SKM2016.316.LSR medfører, at der ikke skulle være sket en sammenlægning af valutaswapaftalerne og fastrenteswapaftalerne ved vurderingen af, om swapaftalerne oversteg de faktiske lån.
• Spørger mener, at en finansiel aftale kan overgå fra ikke at have erhvervsmæssig tilknytning til at have erhvervsmæssig tilknytning, når betingelserne herfor er opfyldt.
• Spørger mener, at swapaftalerne bør overføres til virksomhedsordningen primo i det år, hvor kontrakten anses for erhvervsmæssig.
• Spørger mener, at den skattepligtige erhvervsmæssige indkomst efter overgangen til en erhvervsmæssig kontrakt skal opgøres som forskellen mellem den negative markedsværdi på overførselstidspunktet og markedsværdien ved ultimostatus.

SKATs indstilling og begrundelse

• SKAT er enig i, at en finansiel kontrakt kan overgå fra ikke at have tilknytning til erhvervsmæssig virksomhed til at have tilknytning til erhvervsmæssig virksomhed eller omvendt.
• SKAT finder, at de omhandlede renteswaps i hvert fald fra og med indkomståret 2012 må anses for at have tilknytning til erhvervsmæssig virksomhed, jf. Kursgevinstloven § 32, stk. 1.
• SKAT mener, at overførsel af finansielle aktiver og passiver mellem virksomhedsskatteordningen og privatøkonomien skal bogføres med virkning fra indkomstårets udløb, jf. Virksomhedsskatteloven § 2, stk. 5.
• SKAT mener, at kontrakternes overgang til at have tilknytning til erhvervsmæssig virksomhed i relation til Kursgevinstloven § 32, stk. 1 skal ske på det tidspunkt, hvor betingelserne herfor er opfyldt.

Skatterådets afgørelse

Skatterådet tiltrådte SKATs indstilling og begrundelse.