Aktieavancebeskatningsloven § 4 A og indirekte ejerskab

Ligningsrådet tog stilling til, om aktier i Drift A/S, ejet af Spørger 1 ApS og Spørger 2 A/S, skulle anses for direkte ejet af aktionærerne i de respektive selskaber i henhold til Aktieavancebeskatningsloven § 4 A, stk. 3. Dette ville potentielt medføre, at aktionærerne blev anset for at have modtaget udbytte direkte og ved salg at have solgt aktierne i Drift A/S. Ligningsrådet svarede nej til begge spørgsmål. Koncernstrukturen består af Drift A/S med datterselskaber, ejet af Spørger 1 og Spørger 2. Spørger 2 har udover Drifts A/S en række andre datterselskaber. Spørger 1 ejer 40 % af Drift A/S, Spørger 2 ejer 30 %, og Medarbejder Holding ApS ejer de resterende 30 %. Der er sammenfald mellem aktionærkredsen i Spørger 1 og Spørger 2. Fordelingen af ejerforholdet til Drift A/S med 40% til Spørger 1 og 30% til Spørger 2 er forretningsmæssigt betinget. En fusion af Spørger 1 og Spørger 2 ville umiddelbart medføre, at værnsreglen ikke ville kunne gøres gældende, idet hovedparten af aktierne i holdingselskabet ville være ejet af aktionærer, der ville eje mere end 10% af aktierne i Drift A/S ved direkte ejerskab. Det ville imidlertid stride mod parternes interesser at sammenblande økonomien i udviklingsafdelingen og i den øvrige gren af koncernen.

Faktiske forhold

• Drift A/S er et driftsselskab, der driver konsulentvirksomhed.
• Spørger 2 er et holdingselskab, der primært har til formål at investere i koncernens udviklingsselskaber.
• Ejerforholdene er fordelt således: Spørger 1 (40%), Spørger 2 (30%), Medarbejder Holding ApS (30%).
• Der er et vist sammenfald i aktionærkredsen mellem Spørger 1 og Spørger 2.

Spørgers opfattelse

Spørger mente, at der skulle svares nej til begge spørgsmål, da ingen af selskaberne var stiftet med det formål at omgå 10% reglen. Spørger anførte, at den nuværende koncernstruktur er begrundet i forretningsmæssige formål, idet udviklingsenheden og "driftsenheden" ønskes holdt adskilt.

SKATs begrundelse

SKAT fandt, at betingelsen i Aktieavancebeskatningsloven § 4 A, stk. 3, nr. 3, om at mere end 50 % af aktierne i mellemholdingselskabet skal ejes af selskaber, der ved direkte ejerskab ejer mindre end 10 % af driftsselskabet, ikke var opfyldt. SKAT indstillede derfor, at spørgsmålene besvares med nej.

Skatterådets afgørelse

Skatterådet tiltrådte SKATs indstillinger og begrundelser.