Landsskatteretten: Overdragelse af anparter til kurs 1 kr. ikke godkendt grundet manglende afspejling af handelsværdi

Sagen omhandlede en anmodning om bindende svar vedrørende skattemæssige konsekvenser af salg af en ejerandel på 33,33 % i selskabet G1 ApS fra G2 ApS (ejet af faderen, A) til G3 ApS (ejet af sønnen, B) for DKK 1. Transaktionen var en del af et generationsskifte og blev anset for en kontrolleret transaktion omfattet af Ligningsloven § 2, hvilket kræver, at overdragelsen sker til handelsværdi.

Sagens baggrund og parternes argumentation

Klageren (selskaberne og ejerne) havde anvendt SKATs vejledende hjælperegel (TSS-cirkulære 2000-09) til værdiansættelse af unoterede anparter. Ifølge denne beregning, som inkluderede en korrektion af ejendommens bogførte værdi til den offentlige ejendomsvurdering (8.150.000 kr. mod en bogført værdi på ca. 15,8 mio. kr.), endte den korrigerede værdi af G1 ApS med at være negativ (-52.000 kr.), hvorfor en salgspris på DKK 1 blev anset for passende.

SKAT afviste den foreslåede værdiansættelse. SKAT argumenterede for, at hjælpereglen kan fraviges, og henviste til, at G1 ApS havde udloddet udbytte på 144.900 kr. på baggrund af regnskabet for 2012. SKAT mente, at dette udbytte ikke ville have været muligt, hvis selskabets egenkapital var negativ, jf. Selskabsloven § 180, stk. 2, hvilket indikerede en højere værdi af ejendommen end den offentlige vurdering.

Klageren fastholdt, at hjælpereglen skulle følges ubetinget, og at den offentlige ejendomsvurdering som udgangspunkt er den bedste målestok for handelsværdien af fast ejendom, jf. Vurderingsloven § 6 og TSS-cirkulære 2000-5. Klageren anførte, at SKATs henvisning til Selskabsloven § 180, stk. 2 var irrelevant for skattemæssig værdiansættelse, da den vedrører forsvarlighedsvurdering af udbytte og ikke handelsværdi. Klageren henviste desuden til SKM2002.104.LR og SKM2004.173.LR som støtte for at erstatte bogført ejendomsværdi med offentlig vurdering. Klageren påpegede også, at belåning af en ejendom ikke har indflydelse på dens markedsværdi.

Landsskatterettens afgørelse

Landsskatteretten stadfæstede SKATs afgørelse om, at en overdragelse af unoterede anparter i et driftsselskab for DKK 1 mellem interesseforbundne parter ikke kunne bekræftes som en handel til markedsværdi.

Retten lagde til grund, at overdragelsen skulle ske til handelsværdien i henhold til Ligningsloven § 2. I mangel af eksterne holdepunkter kunne værdiansættelsen foretages med udgangspunkt i den vejledende hjælperegel i TSS-cirkulære 2000-09. Ifølge denne regel skal den regnskabsmæssige værdi af fast ejendom erstattes med den seneste kendte offentlige vurdering, og det fremgår, at hjælpereglen kan fraviges, når det er relevant og væsentligt for at finde et egnet udtryk for handelsværdien.

Landsskatteretten bemærkede følgende fakta:

• Selskabets egenkapital udgjorde pr. 31. december 2012 4.601.966 kr.
• Ejendommens regnskabsmæssige værdi pr. 31. december 2012 var 15.777.379 kr.
• Ejendommen blev erhvervet i 2009 for ca. 18 mio. kr.
• Der var stillet betydelig sikkerhed i ejendommen over for tredjemand (prioritetsgæld på 11.535.811 kr. og ejerpantebrev på 4.000.000 kr.).

På baggrund af ejendommens erhvervelsespris og den stillede sikkerhed fandt Landsskatteretten, at den offentlige ejendomsværdi pr. 1. oktober 2010 på 8.150.000 kr. ikke kunne lægges til grund ved opgørelsen af en skønsmæssig værdiansættelse af anparterne. Den af klageren anførte opgørelse af selskabets korrigerede værdi til -52.000 kr. blev derfor ikke anset for et egnet udtryk for anparternes handelsværdi. SKATs afgørelse blev derfor stadfæstet.